22. Денежные сбережения

Мне тут поступают вопросы, что же делать с денежными сбережениями в среднесрочной перспективе — полгода–год. Бояться или где.

Во–первых всем рекомендую внимательно прочитать вот эту страницу. http://www.asv.org.ru/guide/faq/

Во–вторых, докладываю, что, по–моему мнению, стоит сделать, чтобы совсем уже не волноваться за свои деньги, хотя, как я уже и говорил, никаких серьезных проблем в России я не ожидаю. Сделать нужно следующее — разбить свои сбережения на суммы до 400,000 руб. и разместить их в разных банках, входящих в систему страхования вкладов. Как минимум половину разместить в первой десятке — Сбербанке, ВТБ, Россельхобанке, Газпромбанке, Альфе и пр. Для пущей уверенности, вклады можно разместить не на одного члена семьи, а на двоих–троих — мужа и жену или на родителей. С валютами особенно метаться не стоит. Продавать сегодня доллары уже поздновато — сейчас они начнут расти. Покупать евро или франки на максимумах — тоже как–то не умно, скорее евро и франки самое врея продавать. Можно дождаться коррекции в течение квратала и там уже немножко перетрясти свою валютную корзину. Но лично я не советую россиянам особенно налегать на валюту. 25–30% — максимум.

Все вклады размещенные в иностранных банках, особенно В. Европы. бСССР и ЮВА желательно забрать. Более чем вероятно, что латвийские, украинские или сингапурские банки следующий год не переживут. То же самое относится к филиалам иностранных банков в России.

Еще раз говорю свое мнение по золоту. С золотом связываться уже бессмысленно. Его можно было покупать год назад, а сегодня, на $750 — это уже чистой воды мазохизм. Тем более, что если ориентироваться на песимистический сценарий — гиперинфляцию, девальвацию или банковский суперкризис, то покупать придется физический металл и нести сопряженные с этим значительные расходы по налогам. А после кризиса — совсем не факт, что у вас кто–то будет это золото покупать по нормальной цене. Черный рынок и контрабанда — дело такое. На любителя острых ощущений, для кого вероятность переселения в читинскую зону — это просто очередной жизненный этап.

На всякий пожарный — с иностранцами лучше поосторожней. Сейчас начнется вторая серия Маппет шоу на западных фондовых и кредитных рынках и даже Райфайзен может оказаться в стесненном положении — не скажу разориться, но вот проблемы с выдачей вкладов у него могут появиться.

У меня ответ стандартный. Если деньги относительно небольшие — десятки тысяч рублей, сотня, две, три, то самое спокойное положить их сегодня в банк на депозит и не париться. В самом плохом случае, за год потеряете на 2–3% больше на инфляции, чем обычно. Все АКТИВЫ в условиях глобального кризиса — это сверхриски. Особенно сегодня, в его начале, когда они все находятся на многолетних максимумах цен. Рыков советует золото, но лично я в золото не верю. Т. е. я не верю, что оно снова станет инструментом международных расчетов или "народной" валютой. А раз не станет, значит и вести себя будет соответственно — будет подчиняться общей динамике цен на сырье. А цены на сырье вот вот начнут падать, поскольку мы уже входим в глобальный экономический спад.

Нет, не подойдут. Размещайте депозиты в рублях (часть можно в евро и долларах) в российских филиалах 100% российских банков, желательно крупных, типа Сбербанка, Газпромбанка, ВТБ, Россельхозбанка, Альфа–банка и пр. Переедьте через границу и откройте сберегательный счет. Можно прикрутить к нему дебитную карту и онлайновый банкинг и тогда Вы из любой точки сможете им управлять — пополнять из своего города, снимать деньги по карточке, переводить их на другие счета и пр. Не факт, что в случае дефолта в Белоруссии, из белорусских филиалов будет легко достать деньги, кроме зайчиков. К тому же, в банке на территории России Ваши деньги будут застрахованы на случай банковского кризиса в России

К 1992 экономика пришла в такое состояние по естественным причинам, что нужно было выбирать не быть или не быть кризису, а точную дату начала острой фазы (в течение недель) и модель протекания кризиса. Так что решение здесь было по типу "Выбирай — или сам вешайся или я тебя застрелю. У тебя 10 секунд на раздумья". Кризис 1998 был заложен решением о поддержке рубля через запуск ГКО в 1997. А вот то, что гайки сорвало — это уже была объективная неизбежность, проистекающая из этого ошибочного решения. Ну а то, что этот кризис случился 19 августа, а не 11 августа и не 4 сентября — это уже к вопросу о запасе прочности. Т. е. начало и модель кризиса можно в известной степени модулировать административными решениями, созданием паники, спекулятивными атаками и пр., но СОЗДАТЬ в отсутствие необходимых объективных экономических предпосылок или, наоборот, ИЗБЕЖАТЬ его, при наличии достаточных объективных экономических предпосылок — невозможно

Вся невыплаченная ипотека и жилищные кредиты населения России по итогам 2007 будет заметно ниже 1 триллиона рублей. При этом денежные доходы населения составят порядка 20 триллионов, а ВВП — 32 триллионов рублей. Т. е. ипотечные долги населения России составляют менее 5% доходов и порядка 3% ВВП. Разницу в цифрах ощущаем? Что там у кого шарахнет? В штанах шарахнет?

Ну, в общем, да. Расчет примерно такой. И в общем и целом он адекватный, с моей точки зрения.

Во–первых, перспектив долгосрочного изменения иностранных финансовых потоков нет. Возможен только кратко– и среднесрочный отток капиталов. В предельном объеме — по моим оценкам — до $150 млрд.

Во–вторых, уже в среднесрочной перспективе 2–3 года начнется сокращение импорта и даже падение цен на сырье не вызовет заметного торгового дефицита. Главные статьи, по которым пойдет сокращение импорта будут АПК (за счет роста внутренного производства), оборудование и промышленные машины (за счет завершения первой фазы модернизации промышленности и роста национального машиностроения) и автомобилей (за счет насыщения рынка и увеличения числа "домашних" автозаводов). Помимо этого, никто не мешает Правительству банально ограничить определенные статьи импорта квотами и тарифами. Абсолютно никто не умрет, если мобильники подорожают в 3 раза. Меньше добра народ выкидывать будет. А импорт сразу сократится на $5 млрд.

В-третьих, во время глобального кризиса снизится инвестиционная активность российских капиталистов на зарубежных рынках, т. е. меньше валютных средств будет уходить из России на приобретение иностранных компаний. А если не снизится само, то опять–таки Минфин может этот процесс легко и непринужденно подрегулировать.

Вот эти три фактора и позволяют довольно уверенно смотреть на перспективы платежного баланса России. Наконец, не надо забывать, что с 2010 рубль начнет быстро набирать международный статус. Т. е. начнет становиться самостоятельной международной валютой и международные расчеты России начнут быстро смещаться в рублевое исчисление.

Ну, это я образно выразился. На самом деле ничего суперстрашного в строительстве и банковском сегменте не случится.

Банки ждет просто довольно длительный период стагнации. Поэтому, вероятнее всего, будет произведена некоторая оптимизация раздутых под ожидавшийся "сверхрост" штатов. Наверное, постригут премиальные, притормозят рост зарплат банковских клерков, закроют какие–то доп. офисы. В общем нормальная коррекция в перегретом сегменте.

В строительстве будет пожестче — многие зарвавшиеся строители и деволоперы разорятся, а остальным придется радикально перестраивать свои стратегии, поскольку сверхприбыли последних 4–х лет закончились навсегда. Но сам процесс строительства не только не остановится, а, напротив, будет набирать обороты и в этом году, и в 2009 и все последующие годы. Поэтому строительным рабочим волноватся вообще не о чем. Разорится их нынешний работодатель, перейдут через дорогу и устроятся еще лучше у более умного. А вот многим белым воротничкам в конторах придется несладко — общее сокращение управляющего аппарата (в широком смысле) в строительном секторе может дойти до 50%.

Самая большая засада, конечно, будет у риэлторов. 2008 будет для них много хуже, чем прошедший год. И 2009 тоже не принесет им особых радостей. Половина фирм закроется, а остальные будут сидеть на голодном пайке. Ну, это, так сказать, нормальный процесс очистки леса.

Что касается турбизнеса, то я здесь не вижу никаких оснований для спада. Несмотря на определенные проблемы в сырьевом, строительном и банковском секторах, в целом рост экономики, занятости и оплаты труда продолжится, рубль продолжит укрепляться, так что не могу себе представить доводов в пользу того, чтобы начал сокращаться рынок туризма.

Когда на рынок приходит чистильщик обуви, профессионалам на нем больше делать нечего.© Джон П. Морган, 1929.

Понятно. Т. е. треплем языком пересказывая ОБС. Так вот, я Вас видимо очень сильно огорчу, но по мясу и птице Россия закрыта своим производством практически на 70%. А а этом году закроется примерно до 75–76%. По зерновым Россия закрыта на 100%. Единственная серьезная дыра — в молоке, но тоже далеко не в 60%. Так что когда в следующий раз начнете гнать пургу, для начала наберите пакет документированной информации, а то, при такой форме подачи Ваших утверждений, мгновенно пропадает желание разговаривать. Либерастические вральные агитики тут всех раздражают.

Ну, для начала, Вы товарищ Градиент, что–то сильно напутамши в абсолютных цифрах. За январь–ноябрь 2007 общая выручка от экспорта минеральных энергоносителей составила $200.5 млрд., что на 11,3% больше $180.2 млрд. за тот же период 2006. Учитывая, что за весь 2006 экспорт минерального сырья составил $199 млрд., можно довольно точно оценить совокупный экспорт за 2007 в $221.5 млрд. Ну, для верности возьмем $225 млрд. http://www.gks.ru/bgd/free/b04_03/IssWWW.e…40/i040230r.htm

Теперь идем дальше и начинаем сравнивать экспорт минерального сырья по годам: http://www.gks.ru/free_doc/2007/b07_11/25–08.htm с ВВП по годам:

http://www.gks.ru/bgd/free/b01_19/IssWWW.e…00/i000610r.htm

Выводы сами сделаете, или помочь? Ладно, помогу. Несмотря на рекордный рост цен на нефть и газ в последние годы, доля экспортной выручки от экспорта углеводородов в ВВП России стабильно и быстро снижается и уже достигла того уровня, на котором она была в этоху практически бесплатной нефти. Для совсем непонятливых поясняю — Россия УЖЕ почти не зависит от экспорта нефти и газа. Во всяком случае не больше чем Канада.

Почему это? Как раз корректно. Разговор о том, насколько российская экономика в целом зависит от сырьевого экспорта. Ответ — еще зависит, но уже некритично и тренд направлен на быстрое сокращение этой зависимости. Я уже много–много раз говорил, что по итогам 2010 можно будет констатировать, что России ВООБЩЕ не зависит от экспорта сырья, поскольку доля всего сырьевого экспорта в ВВП снизится ниже 10%.